了解：新疆棉花“保险+期货+银行”模式探析 棉花保险期货新疆

四、棉花“保险+期货+银行”模式面临的问题

（一）保费分摊比例不合理

试点阶段的保费大多是由期货交易所、期货公司、政府和企业分担，目前期货公司支持的资金占主要部分，棉农承担的保费相对很低。然而期货公司是一个以利润最大化原则为盈利目标的主体，经过了试点阶段之后，失去了期货公司的资金支持，政府不能弥补这部分专项资金空缺，农户的保费比例也会相应的增加。相比之下，农户参与“保险+期货+银行”模式的积极性就会下降，而“保险+期货+银行”模式实施的前提是规模效应，农户的积极性受挫，导致规模效应不存在，使“保险+期货+银行”模式难以推广。

（二）小农经济不易形成规模化经营，难以符合期货的标准化合约

“保险+期货+银行”模式针对的是规模化经营，而棉农多是个体经营，农业龙头企业和专业合作社较少，而且规模也不大，农产品也没有统一的生产标准，面对期货的标准化合约。种植规模，产品质量等都不符合期货交割的需求，阻碍了“保险+期货+银行”模式的实施。

（三）南疆棉农粗放的经营方式不利于“保险+期货+银行”模式的建立

新疆的产棉区集中在南疆，南疆大多数是少数民族棉农，棉农文化水平比较低，思想禁锢。棉农种植技术比较落后，机械化程度低，对于新理念的接受能力不强。他们习惯了简单的农业劳动，加上缺乏与其他民族棉农的沟通，因此就造成了棉花产量低，质量不过关，不利于“保险+期货+银行”的建立和少数民族棉农的增收脱贫。

（四）银行的专项贷款挪用问题

首先，银行的经营目标是利润最大化，虽然农户购买了棉花价格保险，收入得到保障。地方政府出于发展乡村经济的考虑，会要求银行以优惠利率把扶贫专项贷款贷给农户或集体经营单位，银行的利润空间被严重压缩，加上乡村经济投资收益的不确定性，导致贷款不能如期归还，造成呆账、坏账大量衍生。在此基础上银行会出于经营目标的考虑，挪用专项贷款投向更高收益的行业或项目，达不到政府专款专用的目的，该模式的效用就会大打折扣。

五、推动棉花“保险+期货+银行”模式建立的建议

（一）构建棉花“保险+期货+银行”过程中，需建立完整的棉花销售渠道

实施棉花“保险+期货+银行”的过程中，农户向保险公司购买了棉花价格保险，此时就确定了棉花的理赔目标价格线。当棉花的市场价格低于目标价格线时，目标价格线与市场价格线之间的差额由保险公司赔偿。保险公司由于向期货公司购买了期货看跌期权，可以用从期货市场赚到的钱来弥补赔偿费用，这样农户的收入就得了适当的补偿。但保险公司只是赔付了每吨的差额，然而由于收购方的因素并不确定，收购方可能持续压价，造成市场价波动比较大，保险公司理赔也出现困难。究竟是根据那一时间段的价格来进行赔付，农户也遇到了困难，棉花很有可能因为等待价格上升而搁置有损耗，严重可能滞销。关于这个问题，保险公司和期货公司应该和政府合作，在为棉花承保的同时，要做好棉花销售渠道的建立，建立一条服务于棉花“保险+期货+银行”的生产—收购—加工—最终销售产品的渠道，以稳定棉花的收购价格，确保从根本上保障农户的收入，进而促进农户增收脱贫。

（二）加强银行和保险公司的合作，推动金融机构更好的服务三农

农户参与了棉花“保险+期货+银行”的模式，农户购买了保险公司的棉花价格保险，农民的收入得到保障，借贷小额贷款就有归还的保证。对于银行来说进行贷款发放的条件是借款方有优质的抵押物，现在保单质押可以成为银行为农户发放贷款的前提。此外保险公司拥有农户的保险数据和历年产量、面积、棉花价格等数据，银行可以利用保险公司的数据库来调查农户的还款能力，进而为符合条件的农户发放贷款，帮助农户发展乡村经济，有助于棉农脱贫致富，实现2023年脱贫的任务。

（三）建立大型的棉花种植合作社，规范棉花的期货标准

目前新疆小农经济依然是棉花种植的主流，但发展“保险+期货+银行”模式需要规模化的经营才能产生规模经济，合作社作为一个自愿建立起来的经济组织，合作社可以通过整合棉花资源，通过统一种植、加工、包装、营销来规范产品的期货标准，便于期货的交割。

（四）政府应增加对棉花保费的补贴力度

棉花“保险+期货+银行”的模式的试点阶段过后，当期货公司的支持资金撤出后，棉农对保费的承受能力变弱，试点阶段的棉农几乎是在不负担保费的情况下才愿意参与“保险+期货+银行”的模式。根据美国经验，此时政府应该扮演保费补贴的重任，承担大部分的保费费用，以此保证“保险+期货+银行”模式的建立。

（五）加强棉花种植技术培训和解放南疆棉农的思想

利用最先进的技术和最新的理念在南疆建立培训种植的实验基地，实施实践教学，让棉农感受新技术新理念带来的效果。并且把教学过程制作视频资料，使新技术新理念惠及