QDll基金净值反应当天汇率波动么 人民币汇率下跌 对债券基金的影响

QDll基金净值反应当天汇率波动么

从2006年首只产品出海至今，QDII基金诞生已有5个年头，QDII基金的投资者对汇率波动的风险认知已然有显著提升。不同于境内的其他共同基金，涉及海外投资的QDII基金的确会因为汇率波动对基金的收益会产生一定的影响。那么，哪些QDII基金对于汇率波动的"免疫力"较高呢？
　　对于境内投资者来说，人民币是本币，如果以美元等外币投资那些同样用美元等同一外币计价和结算的QDII基金不会产生汇率风险。由于在整个过程中采取的是"外币进、外币出"的运作模式，即用外币募集、外币核算、外币返还，此类产品在其收益核算过程中不会涉及汇率转换的问题，投资者面临的汇率波动风险完全就独立于QDII的投资收益之外，基金本身无额外的汇率波动风险，不反映在基金净值中。
　　"由于这种汇率风险独立于QDII的投资收益核算之外，因此也叫做显性的汇率风险。这种以外币募集、外币核算、外币返还的QDII基金产品更类似于商业银行提供的外币产品。" 在近期发表的一篇报告称，中银国际证券如是表示。上述显性的汇率波动风险只有投资者在主动进行汇率兑换时也会产生，并不影响基金自身的净值。
　　目前的银行外币理财产品就属此类。

人民币汇率下跌 对债券基金的影响

债券型基金整体来说是中低风险品种，不太会出现权益类品种暴涨暴跌的情况；从目前市场的整体情况来看，其影响相对限，建议关注央行是否有释放流动性的措施出来，同时设定盈利预期以及止损位置等。基金赎回时间若在交易时间的15点前，则按当天的净值来结算；若在15点后赎回，则按下一个交易日的净值结算；若在非交易日赎回，则顺延到下个交易日结算。具体赎回时间：货币基金:赎回后1-2个工作日到账股票型基金:赎回后3-五个工作日。

汇率变动对A股基期的影响

汇率变动不改变指数的基期。不仅是沪深A股，全世界的指数计算均不考虑汇率引发的股票内在价值的变动。

实际上，汇率的变动是通过股票的交易价格直接体现在指数当中。而指数，仅仅用来综合反映一个市场股价的变动状况。

什么因素影响基金的净值？

影响基金净值变化的因素，首先要了解基金的投资组合。股票型基金主要投资于股票市场，配置型基金主要投资于股票和债券，债券基金主要投资于各种债券。而股市和债市的波动会直接影响基金净值的变化。另外也不排除基金管理人的运作能力。 变化的因素有债券利率，股票价格变动，央行存款利率，货币政策等等。