关于期货风险的问题 期货和基金那个风险大

关于期货风险的问题

风险和利润成正比，期货风险比较大，收益也相对较高。总结一下有哪几种风险：
　　1、判断错误的风险
　　判断错误的风险是指交易者分析判断与期货市场实际运行方向之间出现差异所引发的风险。
　　2、重仓交易的风险
　　交易者实际建仓操作时，如果运用过高资金比例甚至满仓操作，将面临较大风险。
　　3、流动性风险
　　合约价值的高低，是直接影响指数期货市场流动性的关键因素。一般而言，合约价值越高，流动性就越差。若合约价值过高，超过了市场大部分交易者的投资能力，就会把众多参与者排除在市场之外；若合约价值过低，又势必加大保值成本，影响交易者利用期货避险的积极性。因此，合约价值的高低将影响其流动性。
　　4、高频交易的风险
　　交易者进行高频交易，直接导致成交量和成交金额大幅上升，那么交易手续费也将随之而大幅增长，如此将导致交易者交易成本随之而大幅增长。如果交易者期货投资盈利，那么交易成本上升，将大幅抵消期货投资盈利；如果交易者期货投资亏损，那么交易成本上升，将大幅增加期货投资亏损。
　　5、止盈止损不合理的风险
　　合理的止盈和止损幅度，有利于交易者扩展投资盈利和控制投资亏损。
　　6、实物交割的风险
　　个人交易者在期货投资中应该回避实物交割风险，而法人交易者则应积极应对和妥善处理实物交割流程。
　　7、逆势操作的风险
　　无论是资金实力较强的交易者，还是资金实力较弱的交易者，进行期货投资，切忌不能逆势操作，顺势而为是争取盈利和回避风险的主要原则。
　　8、市场极端情况的风险
　　受制于宏观经济、金融形势及交易品种供需关系重大利多或重大利空因素叠加作用，期货市场通常会出现连续涨停或连续跌停的极端走势行情。

期货和基金那个风险大？

基金、期货、股票相比，期货的风险最大，基金的风险最小。 期货的机会收益最大，风险也最大。期货是保证金交易，也就是说你只需要交付一定比例的保证金就可以进行交易了，比如说一百万的实物，你可能只需要付十万的保证金，敞口较大，如果当期期货价格下跌了10%，也就意味着你的保证金将血本无归，或者另外补仓。当然如果你的眼光好，或者运气好，涨了10%，也就意味着你赚大了。 基金的机会收益是最小的，风险也是最小的。基金则是将钱投资于多项资产的组合，一般包括股票、国债以及其他一些金融工具，因为将资产进行了分散投资，相对来讲，风险得到了分散，毕竟一般来说，各项资产不会同时跌值。即使是同时跌了，也会因为分散了，而不会是跌的最凶的结果。假如该基金是同时投资了十只股票，那么十只同时跌停或涨停甚至停牌的机会几乎为零，你不可能得到单只股票或期货猛烈上涨的乐趣，但由于一般不会出现十只同时清盘，你的风险也被平均化了。也就是说你享受了一个平均的收益率和平均的风险。 有了上面两种的分析结果，股票就不需要多说了。简单地讲，如果你买了股票，单只股票有可能会涨停，或者跌停，甚至彻底清盘，但出现停盘时，你最大的损失也还有向公司要求退股清偿的机会。

期货套利怎么做？ 风险和收益怎么样？

期货套利风险相对于单纯投机风险小，但收益见效时间长，收益保持中下。

期货套利是指利用相关市场或者相关合约之间的价差变化，在相关市场或者相关合约上进行交易方向相反的交易，以期在价差发生有利变化而获利的交易行为，如果发生利用期货市场与现货市场之间的价差进行的套利行为，那么就称为期现套利。
股指期货与现货指数套利原理：
指投资股票指数期货合约和相对应的一揽子股票的交易策略，以谋求从期货、现货市场同一组股票存在的价格差异中获取利润。
1. 当期货实际价格大于理论价格时，卖出股指期货合约，买入指数中的成分股组合，以此获得无风险套利收益，称为“正套”。
2. 当期货实际价格低于理论价格时，买入股指期货合约，卖出指数中的成分股组合，以此获得无风险套利收益，称为“反套“。
市场中常常出现价格分布不寻常的合约组合，有些可以成为投资者套利交易的良好对象，有些则是“套利陷阱”，其存在由于种种原因，并不能很好的价差回归，有时甚至会出现令人诧异的变化，导致套利失败。因此投资者要格外小心下面几种“套利陷阱”。
1.不做跨年度的跨期套利
2.不做非短期因素影响的正向套利
由于套利机会是依据中长期价格关系找到短期价格呈现偏离的机会，发生套利机会的因素一般都是短期或者突发事件引起的价格异变，所以，一般不应介入非短期因素影响的正向套利时机。
3.“逼仓”中的套利危险
其风险重要在跨期套利中浮现，一般而言，跨期的虚盘套利不涉及到现货，而逼仓的风险就在于没有现货头寸做维护，当市场行情呈现单边逼仓的时候，逼仓月合约要比其它月份走势更强,其价差未涌现“理性”回归，从而导致亏损的局势。
4.不做流动性差的合约
如果组建的套利组合中一个或两个期货合约流动性很差，则我们就要注意该套利组合是否可以顺利地同时开仓和平仓，如果不能，则要斟酌废弃该次套利机会。此外，如果组合构建得足够大，则组合的两个合约都存在必定的冲击成本。在期现套利和跨期套利中，参与到交割的套利须保证有足额的资金交付。
5.资金的机遇成本和借入成本
在实际投资中，两个交易账户均须备有足够的预留保证金，这会增添利息成本，从而下降收益率。我们需要斟酌资金起源是自有资金还是借贷资金，而资金借入的期限和套利头寸的持有期限可能并不匹配。