怎么样对一只基金进行评价？

市场上基金的种类繁多，看得投资者们眼花缭乱，各个基金的渠道经理都对自己公司的基金产品进行大力宣传，听起来这些基金都很棒，但究竟该如何确定其中的哪一只更值得购买呢。那么问题就来了，当现在有一只基金摆在你眼前时，应该如何对其进行评价？

众所周知，要想对一件事情得出相对靠谱的结论，就必须进行缜密的思考和分析，而最常用的分析方法便是“定性+定量”分析法。所以我们对基金进行评价时，也采用“定性+定量”的方法来进行分析。

一、常用基金网站汇总

在评价基金之前，首先要了解一些常用的基金网站，这样可以借助它们对基金进行更准确的评价。小信将这些网站汇总成了一个表格供大家参考：

二、基金的定量分析

基金的定量分析，以某中小盘混合基金为例，截至2023年12月14日该基金的收益率呈现如下：

（图片截自金太阳APP，点击业绩净值详情即可查看过往收益率）

从上图中，可以看到该中小盘混合基金近1月、近3月、近6月、近1年、近3年、成立以来这几个关键时点的收益率，以及一些关键性指标，比如成立以来的收益率超过了900%，几何平均后的年化收益率也在20%左右（即成立12年来的平均年化收益率）。那么通过和同类基金的对比，大体上我们就可以对这只基金的收益水平有所了解。

为了让基金的收益水平呈现的更为直观，接下来我们来看一下该基金的净值走势图，下图展示的就是***中小盘混合基金在近半年的净值走势图。如果想看其他时段或者所有时段的走势图的话，我们可以自己收集相关数据，并利用excel软件制成折线图。

（图片截自天天基金网）

接下来，应将该基金与相应的指数、同类型基金的平均收益率进行比较。如下图所示，红色线表示的是所选基金、黄色线表示的是同类型基金的平均走势、蓝色线表示的是指数的走势。

（图片截自金太阳APP）

在和相应指数进行比较时，指数的选取尤为重要，应根据所选基金的主要成分进行选取。继续以***中小盘混合为例，如果只看基金名称一般人会认为这是一只以投资中小盘股票为主的基金，但其实在上文中提到的网站上查询后能够发现，近年来其股票持仓以大盘股为主。出现这种情况可能与基金经理的投资偏好等因素有关，但另一方面也有可能是该基金经理买入股票时，这些股票都是中盘的股票，但由于持仓周期较长这些股票也由中盘股成长为大盘股。至于出现该情况的具体原因小信可能会在后续的文章中进行具体更新，在此就不展开了。

在判断分析该基金的具体持仓后，则可以根据持仓选择一个更加合适的参照基准，比如沪深300、上证指数、深圳成指这类大盘指数。因此