不想研究基金，来看看这种懒人理财 微信理财哪家基金好点呢

当下，买基金难于买股票，这导致“基金投顾”这种懒人式理财，未来可能会是刚需。

他有这么几个特征：

1. 强制目标先行和财务状况先行。

投顾帮你梳理“为了什么而投资”，也就有收益风险范围，从而能挑出适合产品。还要你的财务状况、资产信息、家庭支出、风险承受力，以提供合理的配置。

2. 降低学习难度。

帮你做组合与调仓，解决买什么基金、何时买卖的问题。

3. 陪伴和投教

做按摩、讲道理，要你不要追涨杀跌、平滑内心波动。

4. 费用低

0.2-1%不等。

可以说，物美价廉，非常适合普通人。

在美国，投顾规模已经是基金公司管理规模的3倍多。

国内投顾2023年开始，如今方兴未艾，已经有50余家，那么哪家好呢？

（一）

要回答这个问题，应该是回答客户回选什么样的投顾。

我觉得有3点：

1. 精准的事前画像：通过梳理收入、资产、风险承受力，来判断客户目标是否合理。

2. 优异的事中投资：业绩能够长年在预期范围之内。

3. 贴心的全过程：陪伴、便捷、走心。

我们就照着这个来选出几个我看好的平台和一些建议。（如有不妥，请指正，也欢迎补充）

我本来想一次性讲完，但是先讲进基金系投顾吧，毕竟四成投顾主体是基金公司。

（二）

最重要的建议：

去各家投顾官方平台上买，而不是第三方平台。

从现状看，基金投顾的认购有两种途径：各家官方平台；集合多家策略的第三方平台（比如天天基金网投顾管家上有9家基金公司为其输出策略）。

但平台式的有两个问题：不做事前精准画像，策略组合颗粒度不够细。

我们以南方基金司南投顾为例，用其在官网的版本和天天基金网的版本做个对比，

进入官方页面后，它逐步引导我回答了这么几个问题：

先问投资期望：

接着它问我的一些投资偏好，我选了几个激进的选项：

然后我们看到机器的小脑袋开始转

最后给我推荐了一款，并且给出详细的历史业绩、资产配置比例、组合策略（目标、理念、调仓策略等）

如果不满意，可以返回重新定制

以上为官方版本，接下来，我们看看在第三方平台天天基金网，他是如何呈现的？

首要问题是：没有定制化。

在天天基金网的司南投顾页面上，会看到其将所有场景尽数呈现，针对高净值客户（10万元起步）的和针对普通人（500元起步）的混杂在一起。

有点……像个大卖场。

即使选定一个场景，点开后，也是一个“子超市”，比如“追求增值”系列，下有10个策略，我姑姑来了肯定晕了。

还有些低效信息，比如问人家是什么投资预期，天天基金网版本却呈现的是“成立以来收益”（谁知道成立多久了），这会诱导人去选择历史高收益的产品。相比之下，官方页面呈现的都是预期年化收益，策略描述也更加通俗。

（天天基金网版本）

（官网版本）

国内还有另一个集合各家策略的第三方平台——蚂蚁财富“投顾管家”，略微好一点，会通过让你选择风险、收益预期等维度的标签，推荐产品啊，略微体现了智能化和定制化。但是还是略粗糙。

（三）

说完了最重要的建议，进入到正题——基金公司投顾哪家值得关注？

先说我看好的：中欧、广发、南方

基金公司目前还是投顾的主要力量，国内先后有两批投顾牌照发放给到54家公司，第一批给到5家基金公司，第二批给到18家，基金系投顾占比42%。

目前展业的较少，9家提供

基金公司在投顾上的特点是：投资能力普遍都强（毕竟都是干基金出身，懂得挑基金和做配置）、费率比较低（基本都在0.2%-0.8%，少有到1%的）。

但缺点是陪伴很一般（一个季度就一次报告），还有就是竞争压力下，可能在调研别家的基金经理时会有些难度。

所以看基金公司的基金投顾，主要观察:

底层基金是不是投全市场、体验好不好。

在尝试了多家了后，我挑了几家我觉得不错的：中欧水滴投顾&广发基金投顾&南方司南投顾

※【 中欧“水滴投顾”——目标场景化最好】

投顾是投资目标先行，目前常见的目标是“几种钱”模式：主要从期限和用途出发，等于不同收益风险等级目标，

国内投顾常见的“几种钱”目标场景

这些各家都有，但是还会有一些特殊目标场景——教育和养老。

这就不是所有公司都提供了。

比如提供养老的只有华夏、南方、中欧；提供教育的只有华夏和中欧。

这两个场景上，中欧值得关注，因为更为细致。

比如养老上，华夏、南方都是60后、70后、80后、90后年龄段提供养老组合，中欧分层更细，不仅有80后90后，还要85后、95后等养老方案，并且明确告诉你每月投入多少，对应预估的退休总收入多少，大概占到退休前工资水平的多少（舒适度）。

中欧的养老组合，投多少预估拿多少一目了然

教育上，华夏和中欧其实都不错，中欧更胜一筹。华夏只提供“国内培优”“海外教育”两个方向，但中欧的“水滴英才计划”覆盖了全部的教育周期，包括义务教育、高中、大学、海外。并贴心测算了不同阶段不同城市的教育费用。

然后还要了解孩子还有多少年入学以作配置。比如我娃6年后读初中，他给我推荐了一个股票占比22%的组合。

中欧水滴投顾教育场景的投资定制

※【广发基金投顾——陪伴体验极好】

进入广发基金投顾界面，首先就是对“投顾”通俗易懂的解释，详细告知会得到什么服务，这些解释可能多家都有，但是广发是解释得最好的。

然后是客户画像，我喜欢里面对每笔投资期限的具象化的解释（比如对于2年内的钱，它给举了些例子是半年旅游、明年买车的钱）

我选了较长期（2年后）、比较高收益的钱，广发会进一步细分你的风险收益偏好。

并贴心地解释为什么要这么做，因为“权益资产占比不同，收益和风险不同”。

非常适合小白。

定投了他们的组合会有启程第一封信。我尝试买了几家投顾，这是唯一一家有一封信的。

看了很温暖，充满陪伴感。告诉你会有周度回顾，聊聊投资、整理了一些你关心的问题比如“怎么调仓、什么时候可以赎回”。

并提醒投资者“不要被一路的涨跌影响，”“记得每笔投资的最终目标。

众所周知，光会挑好的基金经理不够，基民有好的投资行为很重要。

这种走心的投资者教育很重要。

一周后我也收到了我的组合“奔跑吧牛基”11月月报，除了市场回顾、操作回顾，11月做得还不错，跑赢基准和沪深300

还有12月展望，还挺准确，预判的必选消费（家电、食品饮料）最近两周涨得都不错。

当然还有极好的心理按摩。并且重新提醒我“长期超额收益才是你的最终目标”。“市场突如其来的亢奋期，往往属于一直在等候着的投资者”。

※【南方基金司南投顾——独特的资产分析报告】

有点剑走偏锋。这是我目前看到唯一有的一家，这类似于海外的全面资产诊断了。

通过填写“现金类”、“固收类”、“股票类”、“另类”资产的资产数额，他会帮你计算出你家的资产配置比例，

由于提前掌握了你的风险等级，他会判断你的家庭资产是否和风险偏好匹配，如果不匹配告诉你如何调整。

目前看好的就是这几家，也均是其app首页主推。

其他的，要么体验还有待改进（某公司采用交会员费的方式，然而我刚交完，app就用不了），有的没啥特色，有的找不到业务入口，大部分压根没展业。

对于一个新业务，如果看不到业绩或表现，就看基金公司的重视程度。App放哪里，就知道公司资源投资哪里。

所以，感兴趣的同学就先看这三家好了。

投顾展业才一年，我是不太看业绩的。

一方面，已经有人统计了，投顾的业绩（下图红色点）比FOF（下图蓝色点）的离散度更低，意味着差异不会很大。

另一方面，投顾都提前给了预期目标和持有期限建议，对他们的业绩判断标准，就是在不在预期范围内就行，不用看。

如果非要说业绩，也可以分析一下。

中欧是投资大厂，权益类尤其厉害，相对来说，长期增值的钱、养老目标、教育目标（这种权益配比高），我会选他们。

广发曾诞生冠军刘格菘。投资不会差，但是我真是喜欢他们的陪伴。如果我姑姑来问我，我会推荐广发。

南方是老牌基金公司，投资能力也不会差。

我挑了挑三家的FOF养老产品来做个投资能力参考吧，近一年各家平均业绩和我预测的差不多。

中欧13.29%，南方8.6%，广发9.3%。

这种测评文章难写。如果不是我很看好投顾，实在不值得这样花时间。

欢迎探讨，多多指正

作者：基会笔记