中央银行学 复习资料

最后贷款人:在商业银行发生资金困难而无法从其他银行或金融市场筹措时，向中央银行融资是最后的办法，中央银行对其提供资金支持则是承担最后贷款人的角色，否则便是发生困难银行的破产倒闭。 最后贷款人职能确立了中央银行在整个金融体系中的核心和主导地位。

中央银行独立性:中央银行独立性是指中央银行履行自身职责时法律赋予或实际拥有的权力、决策与行动的自主程度。中央银行的独立性比较集中地反映在中央银行与政府的关系上，这一关系包括两层含义：一是中央银行应对政府保持一定的独立性；二是中央银行对政府的独立性是相对的。

银行性业务:银行性业务是中央银行作为发行的银行、银行的银行、政府的银行所从事的业务。这类业务与一般商业银行的业务有相似之处，共同特点就是直接与货币资金相关，都将引起货币资金的运动或数量变化。中央银行的银行性业务有：资产负债业务，支付清算业务，经理国库业务，会计业务。

管理性业务:管理性业务是中央银行作为一国最高金融管理当局所从事的业务。这类业务主要服务于中央银行履行宏观金融管理的职责。最大特点：一是与货币资金运动没有直接的关系，不会导致货币资金的数量或结构变化；二是需要运用中央银行的法定特权。

（主要有：存款准备金管理，货币流通管理，货币市场监管，黄金外汇管理，金融风险的评估与管理，反洗钱和金融安全管理，国际金融活动与协调管理，金融统计业务，征信管理业务，对金融机构的稽核、检查、审计等业务）。

存款准备金制度:中央银行依据法律所赋予的权利，根据宏观货币管理的需要，控制金融体系信贷额度的需要，以及维持金融机构资产流动性的需要，来规定商业银行等金融机构交存中央银行存款准备金的比率和结构，并根据货币政策的变动对既定比率和结构进行调整，借以间接地对社会货币供应量进行控制的制度。(p74)

货币发行:货币发行有两重含义：一是指货币从中央银行的发行库，通过各家商业银行的业务库流到社会；二是指货币从中央银行流出的数量大于从流通中回笼的数量。两者通常都被称为货币发行。（p80）

发行基金:发行基金是中国人民银行为国家保管的待发行的货币，由设置发行库的各级人民银行保管，并由总行统一掌握（p85）

公开市场操作:根据经济形势的发展，当中央银行认为需要收紧银根时，便卖出证券，相应地收回一部分基础货币，减少金融机构可用资金的数量；相反，当中央银行认为需要放松银根时，便买进证券，扩大基础货币供应，直接增加金融机构可用资金的数量。（不确定）

主权风险：是指因国家间关系恶化或对方国家发生政治经济混乱而冻结我方资产或使我方资产难以调回的风险。

清算：又称银行间清算，是指通过一定的支付服务组织和支付系统，实施支付指令的发送与接收、对账与确认、收付金额的统计轧差等一系列专业程序。

支付系统：是由提供支付清算服务的中介机构和实现支付指令传送及资金清算的专业技术手段共同组成，用以实现债权债务清偿及资金转移的一种金融安排，有时也称为清算系统。

电子支付：是指电子交易的当事人，包括消费者、厂商和金融机构，使用安全电子支付手段，通过网络进行的货币支付或资金流转。

委托国库制：委托国库制是指国家不单独设立经营国家财政预算的专门机构，而是委托银行（主要是中央银行）代理国库业务，银行根据国家的法规条例，负责国库的组织建制、业务操作及管理监督。目前多数国家尤其是实行中央银行制度的国家实行委托国库制。

货币政策：是指中央银行为实现一定的经济目标，运用各种工具调节和控制货币供应量和利率等指标，进而影响宏观经济的方针和措施的总和。

最终目标：最终目标是中央银行通过货币政策操作而最终要达到的宏观经济目标，如货币政策的最终目标包括币值稳定、经济增长、充分就业、国际收支平衡和金融稳定等。

中介指标：处于最终目标和操作指标之间，是中央银行在一定时期内和某种特定的经济状况下，能够以一定精度达到的目标，主要有货币供给量和利率，在一定条件下，信贷量和汇率等也可以充当中介指标。

操作指标：是中央银行通过货币政策工具能够有效准确实现的直接政策变量，如准备金、基础货币等，如再作细分，还可以有法定储备、超额储备及借入储备、非借入储备等。这些变量对货币政策工具的变动反映较为灵敏，是政策工具操作直接引起变动的指标，也是在中央银行体系内首先变动的指标。（P197）

正回购：为国债一级交易商作为债券卖方的回购。

逆回购：为国债一级交易商作为债券买方的回购。（P226）

窗口指导：是指中央银行通过劝告和建议来影响商业银行信贷行为的一种温和的、非强制性的货币政策工具，是一种劝谕式监管手段。

道义劝告：指中央银行利用其声望和地位，对商业银行和其他金融机构经常发出通告、指示或与各金融机构的负责人进行面谈，交流信息，解释政策意图，使商业银行和其他金融机构自动采取相应措施来贯彻中央银行的政策。（P230）

资本充足性：指银行资本数量必须超过金融管理当局所规定的能够保障正常营业并足以维持充分信誉的最低限度；同时，银行现有资本或新增资本的构成，应该符合银行总体经营目标或需增资本的具体目的。银行资本充足性包括数量和结构两个层面的内容。

存款保险制度：是国家货币主管部门为了维护存款者利益和金融业的稳健经营与安全，规定本国金融机构必需或自愿地吸收存款的一定比率向保险机构交纳保险金进行投保的制度。

货币政策的作用时滞：货币政策时滞是从需要采取某种政策到这种政策最终发生作用，其中每一个环节都需要占用一定的时间，常被称为货币政策的作用时滞，分为内部时滞和外部时滞两个阶段。

第一章

市场经济国家为什么需要一个健全的中央银行制度？

    市场经济是商品经济发展的一个高级阶段。实行市场经济制度的国家，其对内对外的商品和货物的生产和流通率都处在一个很高的水平；而商品经济，首先需要一个能够全社会流通的一般等价物来维持经济的基本运转，这就需要发行货币，并进行统一的票据交易清算；其次需要保证再生产能够顺畅进行，这就需要保证银行的支付能力；而以上两个需求的稳定的实现过程，离不开政府有效的调控，这就需要保证金融业稳健运行，同时保证政府能够正常运转。所以市场经济国家需要一个健全的中央银行制度。

如何认识中央银行性质

    中央银行的性质是指中央银行自身所具有的特有属性，中央银行具有“发行的银行”，“银行的银行”，“政府的银行”这三个基本属性。

从中央银行业务活动的特点和发挥的作用来看，中央银行既是为商业银行等普通金融机构和政府提供金融服务的特殊金融机构，同时又是制定和实施货币政策、监督管理金融业和规范金融秩序、防范金融风险和维护金融稳定、调控金融和经济运行的宏观管理部门。

**一章填空：

中央银行制度有哪些基本类型，各有何特点。

基本类型：

单一式中央银行制度、复合式中央银行制度、准中央银行制度、跨国中央银行制度

（1）单一型：是指国家单独建立中央银行机构，使之全面、纯粹地行使中央银行职能并领导全部金融事业的制度，不再兼营任何商业银行业务。

一方面更加突出其作为国民经济调节机构的地位和作用，

另一方面使其更加超脱于银行业务方面的纷争，仅仅作为仲裁者和管理者对整个金融体系进行管理

一元：英国、日本、意大利、法国、瑞士等。

我国在1984年以后也实行这种体制，中国人民银行是我国的中央银行，专门行使中央银行的所有职能。

二元：美、德

（2）复合型：是指一个国家没有专司中央银行职能的银行，而是由一家大银行集中中央银行职能和一般存款货币银行的经营职能于一身的银行体制。

这类中央银行往往与国民经济的计划体制相联系，从严格意义上讲，这类中央银行不是典型的中央银行。

这种复合型体制主要存在于前苏联以及1990年前多数东欧国家，我国在1983年以前也一直实行这一体制。

（3）跨国：

是由参加某一货币联盟的所有成员国联合组成的中央银行制度。

该货币联盟设立的成员国共有的中央银行在各成员国设立中央银行的代理机构，执行统一的货币政策及外汇制度，发行统一货币，并对各国金融制度和金融市场实行监督。

实行这种体制的有：由贝宁等国组成的西非货币联盟所设的中央银行；由喀麦隆、加蓬等国组成的中非货币联盟所设的中非国家银行；东加勒比海货币管理局以及1998年7月成立的欧盟成员国统一的欧洲中央银行。

（4）准：

是指有些国家或地区只设置类似中央银行的机构，或由政府授权某个或几个商业银行行使部分中央银行职能。

适用这种体制的主要是经济发展水平不很高的国家，或者地域上狭小的国家或地区，主要有利比里亚、马尔代夫、斐济、莱索托、新加坡等。如新加坡设有金融管理局、货币委员会（常设机构为货币局）、投资局和中央公积金局等政府机构，配合行使金融管理和中央银行职能。

我国的香港地区也属此种类型。

第二章

如何看待中央银行在现代经济体系中的地位和作用？

    中央银行在现代经济体系中的地位和作用极为突出。

    从经济体系运转看，中央银行不断的为经济发展创造着货币和信用等必要条件，为经济稳定运行提供有效保障。从世界经济的相互融合和经济全球化发展来看，中央银行成为一国联系世界的重要桥梁。从国家对经济的宏观管理看，中央银行是最重要的宏观调控部门之一。

如何理解中央银行的独立性？

中央银行独立性是指中央银行履行自身职责时法律赋予或实际拥有的权力、决策与行为的自主程度。中央银行的独立性比较集中的反映在中央银行与政府的关系上。这一关系包括：①中央银行应对政府保持一定的独立性②中央银行对政府的独立性是相对的。

    中央银行的独立性问题的焦点是中央银行度政府应该保持多大的独立性。虽然政府和中央银行在最终目标上是一致的。但在实现目标的措施选择上往往有不同的考虑。在经济金融出现困难甚至是危机时，政府较多的考虑的是就业保障等社会问题，而央行较多的考虑稳定、秩序等经济问题、在面对需要解决的重要社会问题是，政府一般认为中央银行应