18家民营银行业绩对比：第一梯队逐渐形成 信托业总资产规模排名

资料来源：企业预警通与民营银行年报，零壹智库

说明：上述为18家民营银行总资产排名，按照2023年度总资产规模，从高到低进行排名。由于上海华瑞银行尚未披露2023年财报，因此尚未其纳入其中。

零壹智库研究发现，除了微众、网商两家，入选前四甲的剩余2家民营银行均在2017年开业，至今已有4年半时间。其中，武汉众邦银行在2017年5月开业，而江苏苏宁银行仅相差一个月，于2017年6月开业。

综合而言，历经四年以上经营周期的民营银行，在获客、产品、风控等方面相对完善，培育了一批优质稳定的客群，由此驱动着总资产规模的稳步增长。同时，排名靠后的一批民营银行也在加速布局特色场景与生态圈，总资产规模增速不乏实现翻倍者。

此外，从贷款总额的视角观察，整体上排名与总资产规模的次序一致，部分民营银行出现排名次序的微幅变化。其中，微众银行与网商银行的贷款总额分别为2632.06亿元、1768.87亿元，此后的民营银行贷款规模均分布于500亿元以下。面对急剧变化的疫情环境，民营银行加大扶持实体经济力度，展现出数字普惠金融的价值理念，进而驱动贷款规模持续扩大。

图 2：18家民营银行2023年度贷款总额分析

（单位：亿元）

资料来源：企业预警通与民营银行年报，零壹智库

二、民营银行盈利PK：第一梯队业绩稳健，展现普惠金融“成绩单”

纵观18家民营银行已披露的2023年报，零壹智库选取营业收入与净利润两项指标，从数据指标来看，呈现出明显的“两极分化”发展格局。尤其是成立时间较晚的部分民营银行，业务规模与头部机构的差距更为明显。

研究发现，除了微众、网商两家头部机构之外，进入民营银行“第一梯队”的机构保持稳健发展，譬如：众邦银行、苏宁银行的营业收入同比增长分别为25.62%、23.31%，净利润增幅则分别为28.86%、41.10%。

从营业收入的维度来看，2023年达到10亿元以上的民营银行合计为11家。其中，微众银行排名第一，达到269.89亿元；网商银行排名第二，达到139.03亿元。综合来看，多数民营银行的营业收入处于10-40亿元之间；

从净利润的维度来看，2023年实现1亿元以上的民营银行合计为12家。头部两家的排名次序与营业收入保持一致，微众银行与网商银行分别实现了68.84亿元、20.92亿元，排名第三的是新网银行，净利润达到9.18亿元。整体来讲，民营银行的净利润水平普遍处于1-10亿元的区间范围内。

图 3：18家民营银行2023年度营业收入与净利润分析（单位：亿元、%）

资料来源：企业预警通与民营银行年报，零壹智库

说明：

1、18家民营银行根据净利润规模，由高到低进行排序；

2、上海华瑞银行披露因疫情原因，延期发布2023年报，因此上图并未列出。

三、资产质量稳定性：纾困小微企业，科技驱动不良率低于1.8%

过去的一年，面对着疫情对于实体经济的冲击，监管部门鼓励金融机构重点加强中小微企业的金融扶持力度。由于小微企业客群存在“无担保、无抵押”的经营特征，很容易发生贷款逾期的风险，长期以来被传统银行拒之门外。 相对地，民营银行的诞生源于发展数字普惠金融，走出一条不同于传统银行的差异化路径，它们展现出社会责任担当，主动拓展小微信贷这项“高风险、高逾期率”业务，由此也引发了不良率波动，但整体处于可控范围之内。

回顾2023年全年，17家民营银行的不良贷款率均处于2%以内。其中，最低的是梅州客商银行，仅为0.04%；最高的是吉林亿联银行，达到1.75%。零壹智库测算17家民营银行不良率的平均值，即1.07%，将各家民营银行不良率与平均值进行比对，仅7家低于平均值水平，并且不良率处于低位的民营银行普遍成立时间较短，尚未完全释放风险。

研究发现，多数民营银行的不良率控制在1.5%之内，并且近半数接近、乃至低于17家民营银行的不良率平均值，它们在客群培育、产品体系与风控建模等方面也相对成熟。

表 1：17家民营银行2023年不良率与平均值对比

资料来源：企业预警通，零壹智库

说明：

1、上表列出17家民营银行的不良率数据，此外有2家未披露：一是上海华瑞银行，尚未发布2023年报；二是天津金城银行，未披露2023年度不良率数据；

2、上述17家民营银行的不良贷款率，按照由低到高进行排序。

自2023年疫情爆发以来，部分民营银行会出现资产质量与不良率波动现象，这与小微企业营商环境、外贸形势以及订单量下滑等因素相关，更加考验民营银行的贷后管理与风控能力。整体来看，民营银行在开拓小微信贷业务的过程中，不良率水平处于可控范围内，资产质量并未出现大幅波动。尤其是国家对于“专精特新”企业、乡村振兴领域的专项扶持，有利于小微企业营商环境改善与订单量回升，进而保障信贷风险可控。

金融纾困实体小微企业的最大难点，在于智能风控能力的构建与完善。不能准确计量小微信贷风险，就意味着贷款逾期增高，将影响到银行的资产质量。因此，2023年以来，多家民营银行持续优化大数据风控模型，对企业的经营能力、还款能力、还款意愿等维度进行全方位评估，保证风险可控，探索风险与收益平衡点，进而构建出可持续发展的小微金融良性生态圈。

四、小结

18家民营银行展现的2023年度“成绩单”，呈现出两极分化、资产规模扩张、扶持小微客群的发展特征。