广发基金两大“王牌”刘格菘、傅友兴最新重仓股曝光 广发高端制造基金重仓股票

1月20日晚间，广发基金两位“王牌”基金经理刘格菘和傅友兴披露了旗下部分基金的2023年四季报。

整体来看，由刘格菘管理的广发小盘成长在2023年四季度均调低了股票仓位至89.59%，但前十大重仓股并未有“新面孔”。

由傅友兴管理的广发睿阳三年定开基金则微微调高了股票仓位至53.49%，2023年四季度更是新入了3只消费股，1只医疗保健股。

刘格菘增持晶澳科技、小康股份

从具体持仓来看，对比2023年三季报，广发小盘成长的十大重仓股没有退出或新入者，持仓集中度则有所下滑。

前十大重仓股分别是：晶澳科技(002459)、隆基股份(601012)、小康股份(601127)、龙佰集团(002601)、圣邦股份(300661)、亿纬锂能(300014)、康泰生物(300601)、京东方A(000725)、高德红外(002414)、健帆生物(300529)。

其中，刘格菘在2023年四季度增持了晶澳科技、小康股份，减持了隆基股份、圣邦股份、亿纬锂能、京东方A、高德红外。

广发小盘成长2023年四季报前十大重仓股

在广发小盘成长四季报中，刘格菘分析了2023年全年风格分化的原因，他认为一方面是“核心资产”经历过去几年时间的上涨，相对估值水平已经处于较高的历史分位，同时景气度并没有明显的提升以对应相对高位的估值；另一方面，周期、电力公用事业与新能源板块各自都有景气度向上的催化，周期性与资源型行业的景气度向上来自于供需格局变化下的价格快速上涨，电力与新能源板块则受益于碳中和的大时代背景，景气度稳中有升。

刘格菘判断，风格分化的局面在2023年可能会延续。

“资产的潜在价值或是我们对于一类资产的收益预期，取决于该类资产的业绩增速、增速的可持续性以及市场愿意给予此类资产的估值水平，在可持续增长的商业模式下，在资产业绩增速持续超预期的阶段，市场更愿意给予此类资产更高的估值水平，反之亦然。”刘格菘认为，在当前中国宏观经济新旧动能的转换时期，不同资产处于不同的景气阶段，因此资产的分化表现是大概率事件。

展望2023年，刘格菘对于“全球比较优势制造业”这个方向资产的成长持续性、盈利增速预期依然很乐观。

刘格菘给出的理由是：已经建立了全球比较优势的制造业龙头公司，其企业家领导力、产业聚集下的先进制造能力等因素打造的“护城河”还在不断变宽，他判断未来在光伏、动力电池、储能、面板、化工新材料、汽车及汽车零部件、高端装备等方向会有