银行理财转型真的成功的了吗？对银行理财转型的五大质疑

从银行理财发展的历程看，银行理财从2008年3月17日，光大银行推出高收益外币理财A计划产品开始，就是以保本保息为发展的基础，并在短期内快速引流银行存款向银行理财转化，直到最大规模时达到30多万亿的理财规模，在整个理财金融市场上占据30%的江山。可以说，银行理财的基本基因是稳健，正是因为银行理财产品的稳健特性才获得了银行存款人的信任，并有效地将银行存款人转化为银行理财投资人，有效地将银行存款转化为银行理财，这才是银行理财生存的基础和发展壮大的基础。

而银行理财转型过程中，虽然资产管理新规明确所有的理财产品都不再保本，但也并不意味着所有的银行理财必须是风险损失理财，银行理财转型过程中应该坚守自身的特色和稳健基因，但银行理财的转型恰恰是丢弃了这一特色，从而失去了生存和发展的基础，更失去了银行理财投资者的信任并引发信任危机。

一朋友在某国有大行购买了200万元的银行理财，经过555天到期兑付时不仅没有任何收益还亏损70000多元，被朋友认为是不是购买银行理财买出了炒股票的感觉？更有网友质疑：银行理财产品固收变固跌、稳健变净值稳降、低风险演变成亏了本，这样的银行理财你能说是转型成功了吗？

网友：银行理财不保本又不保息，和投资基金又有什么区别？对于谨慎型、稳健型投资者来说基本不会再买了，风险太大难以接受。

网友：银行理财挂着稳健型的牌子！实际上都是欺骗我们广大老百姓！先让银行解释一下什么是稳健型！

网友：现在搞的银行理财净值化就是把银行理财搞成了基金，如果是这样大家还要买银行理财干吗，不如直接购买公募基金得了，还能随时赎回流动性还高。这样条件下干吗还要购买银行理财?

从网友的评论中可以看出，失去自身生存和发展稳健基础的银行理财已经失去了理财市场生存和发展的价值。从这一意义上讲，银行理财转型完全失败了。

第四大质疑，银行理财不再保本保息后难道银行理财机构对理财亏损就没有责任吗？

虽然新的资产管理规定实施以后，所有的理财产品都不再保本保息，但是难道出现银行理财产品亏损以后银行就没有任何责任吗？恐怕不能。

有网友就认为，银行理财连低风险理财产品都出现亏本现象，这是不是意味着银行理财管理的一种不作为，也是对银行理财投资者的极不负责任！低风险理财产品出现大幅度的亏损，银行的理财职责哪里去了呢？

这样的质疑每天都在发生，银行理财不能简单地以“投资有风险、理财需谨慎“来做为自己理财亏损的借口和挡箭牌，更不能面对银行理财产品的投资亏损而心安理得。银行理财更应该做的是检讨自己的投资管理漏洞、反思自己的投资策略、加强风险的前置管理和风险处置方案，从而弱化银行理财发生风险的概率和可能、在出现投资风险时能够及时有效处置以减少风险损失，甚至在出现亏损时应该减少乃至完全减免各种费用的收取，银行理财都理亏损了还好意思理直气壮地收取各种费用？在哪里都没有这个逻辑。

目前的银行理财既不再稳健，也不能保本保息甚至不能保本，更可怕的是低风险等级的银行理财产品都面临非常大的亏损，2023年底破净的银行理财产品绝大多数都是R1R2风险等级，其中累计净值在0.95以下的深度破净产品规模占比达4.45%，这既是银行理财必须面临的现实，更是银行理财目前面临的最大困局，但更可怕的是，银行理财表现为既无能又无力。

目前的银行理财是在出现风险时，千方百计地阻止投资者赎回、用各种名义向投资者解释亏损的原因以脱逃自己的责任、甚至要教育银行理财投资者接受理财亏损，难道不应该