保险金信托法律问题探索

2023年3月21日，中国银行保险监督管理委员会（下称中国银保监会）发布《关于规范信托公司信托业务分类有关事项的通知》（银保监规〔2023〕1号）（下称《通知》），其规定了保险金信托，是单一委托人将人身保险合同的相关权利和对应的利益作为信托财产，当保险合同约定的给付条件发生时，保险公司按照保险约定将对应资金划付至对应信托专户，由信托公司按照信托文件管理。《通知》明确自2023年6月1日起实施。各信托公司应当于《通知》实施后30日内将存续信托业务分类结果和整改计划报送属地银保监会派出机构。

《通知》旨在通过完善信托业务分类体系，促进各类信托业务规范发展，积极防控风险和巩固乱象治理成果，引领信托业发挥信托制度优势有效创新，丰富信托本源业务供给，摆脱传统发展路径依赖，加快转型，为实现行业高质量发展奠定基础。

山东国际信托总经理方灏表示，信托业务分类改革对行业具有里程碑式意义，相关政策明确了信托公司在未来很长一段时间的展业方向。在他看来，在资金运用方面，监管部门希望更为多元和分散化。在推进业务分类改革方面，信托公司尤其是传统老牌信托公司，改革之路或许很漫长。

而根据中国信托业协会披露的最新数据显示，截至2023年4季度末，信托资产规模为21.14万亿元，同比增长5893.44亿元，增幅为2.87%。2023年1月，保险金信托新增规模89.74亿元，环比暴增近七成。根据中国信托登记数据显示，2023年1月，保险金信托规模创下近11个月新高。目前国内已有超30家寿险公司开展保险金信托业务，全国68家信托公司中过半开始与保险公司合作，设立保险金信托的客户在2014年仅有10人，到2023年已飙升至1万人以上。2023年1月12日，人寿保险与中诚信托达成今年首个亿元信托规模的保险金信托大单。2023年年初，中国对外经济贸易信托设立了总保费高达5.4亿元规模的保险金信托。2023年3月，泰康人寿为保险金信托客户理赔160余万元，成为泰康首例保险金信托理赔。

中航信托总经理助理兼家族信托事业部总经理姜燕从保险、银行、信托、客户四方共赢角度，论述了保险金信托业务的市场供给端积极性，并从“创一代”逐步迈入资产传承阶段论述了保险金信托业务的市场需求端积极性。她指出，保险金信托行业作为一个融合保险与信托双重优势的创新型金融行业，其具备的财富传承、风险隔离、私密便捷、税务筹划等特点，能够较好地满足高净值客群的财富管理及传承需求。

“当前我国保险金信托业务发展仍面临制度层面、业务管理与发展层面及协同合作层面等多方面挑战。”姜燕直言。华瑞保险销售资深总监覃露表示，相比家族信托的高门槛，保险金信托门槛相对较低，受到越来越多高净值人群的青睐，保险金信托无疑是近两年最火爆的财富传承工具。

光大兴陇信托副总裁李招军认为，保险金信托可视作高附加值的“事务管理+资产管理”的单一信托产品，重点是实现委托人在保险理赔后对受益人如何获取财产的管理意志的延续，而不仅仅是简单的财富增值。它不仅为保险产品实现了更高层次的业务提升，更为投保人实现长期、个性化诉求和托付提供了强有力的保障，使得保险的家庭财富传承效果更加显著，大幅提升了金融机构对终端金融消费者的服务品质。用益金融信托研究院研究员喻智则认为，信托公司和保险公司发展保险金信托，需要依靠专业化团队、完善的服务体系及运营能力等。因此，为了协助信托公司和保险公司迅速、有序开展保险金信托业务，