亿元大单频现 保险金信托“出圈”

另外，保险公司直接控股或参股信托公司的案例有很多。例如：

平安集团控股 平安信托，持股99.88%；

中国人保集团控股 中诚信托，持股32.92%；

富德生命人寿控股 国民信托，持股40.72%；

大家保险参股 天津信托3.9%股份。

泰康保险持有 国投泰康信托27.06%股份，为第二大股东；

长城人寿保险持有 华融信托14.64%股份，为第二大股东；

中国人寿集团旗下国寿投资公司持有 重庆信托26.04%股份；

今年年初还有消息称，民生人寿拟以15.73亿元认购万向信托5.21亿股股份，投资完成后，民生人寿将持有万向信托28.01%的股份。

同样，也有信托公司持有保险公司股权。比如，吉林信托持有中融人寿6.15%股权，重庆信托持有农银人寿10.43%股权等。

02

为何保险金信托越来越火？

为何保险金信托逐渐成为财富管理市场的“宠儿”？专家认为，一是因为市场有需求，二是因为金融机构转型所需。

平安信托高级董事总经理宫丽平表示，作为“保险+信托”的组合，保险金信托将保单与信托的优势结合起来，既利用了信托的风险隔离、财富传承等功能，也利用了保险的杠杆、风险管理、保障等功能，进而实现“1+1>2”的效果，一次性实现客户资产保值、风险隔离、定向传承、精神引导等财富管理和传承目的。

业内人士认为，保险金信托可作为家族传承业务的入门级产品，将保险的杠杆作用与信托的资产隔离和定向分配功能有机结合，覆盖受益人全生命周期，为高净值客户家族财富传承保驾护航。

对于险企而言，布局保险金信托不仅能够驱动保费增长，更重要的是能够获取高净值客户、开拓高端市场。

对于信托行业而言，信托公司发力保险金信托业务也是转型所需。

2023年3月20日，原中国银保监会发布《通知》，将现有的信托业务进行了分类：资产服务信托、资产管理信托、公益慈善信托。保险金信托属于第一类“资产服务信托”，并进一步将保险金信托细分归入“资产服务信托”下的“财富管理服务信托”类别，明确了保险金信托的具体定义。

在信托业内人士看来，信托已经从简单的金融工具逐步演变成为职责更为丰富的受托管理人，基于客户需求的信托目的实现，才是信托回归本源和满足广大人民群众美好生活需要的关键。

0 3

保险金信托“出圈”，高净值客户下一个“标配”？

作为一个新兴工具，保险金信托具体是如何发挥财富传承、保值增值及税务合理筹划作用的？

笔者获得的一份案例显示，北京一位拥有规模资产的市民，风险偏好较低，对身故后遗产传承及保值增值等有很大顾虑。今年初，该客户找到XX人寿保险公司，经过详细的风险与资产评估，保险金信托模式获得该客户的认可，3月底完成保险合同身故保险金受益人变更，这亦是该公司北京银保首单保险金信托。

另一个案例中，李女士与张先生是再婚夫妇，有一个儿子。李女士在前一段婚姻中还有一个女儿，正筹备结婚。李女士与丈夫曾口头协议给女儿千万级嫁妆，此后女儿与家庭财产分配无关。但她担心若当下就传承资产，怕女儿婚姻有变；若当下不传承，又担心丈夫反悔。

经多番咨询和权衡，李女士为女儿投保了一份10年期年金保险，并设立了一只保险金信托，将保单及剩余现金放入信托，由信托公司履行资产管理和缴纳续期保费责任。同时将女儿及未来外孙（女）设置成两个顺位受益人，在购房、创业、生育等不同人生时点，定向、定量分配信托利益。

“保险金信托兼具保险和信托的双重优势。保险金信托可对保险金的使用及分配进行规划，补足了人寿保险产品大多只能进行刚性分配的缺陷。”业内人士称。相较家族信托动辄千万的投资门槛，保险金信托门槛多在百万至数百万间。

在税务筹划方面，保险金信托亦可发挥特殊优势，有业内人员表示，保险金信托可让诸多现金资产，在尽量“低成本”的状态下，进行有效的定向传承。

从实操层面看，目前市场中较常见的是以人寿保险或年金保险合同的身故保险金请求权作为信托资产。XX人寿保险公司相关人员表示，这一模式受到广大高净值客户认可，一线城市需求更甚。

作为新兴的财富管理方式，保险金信托满足了高净值人群保值增值、财富传承、税务筹划等多维需求；当然，对保险公司而言也是一种机遇。原中国保监会副主席魏迎宁在近期举办的“2023保险与信托创新发展论坛”上表示，我国寿险当前正处于转型、创新、高质量的发展阶段，保险金信托等保险的延伸服务正成为险企提升竞争力的重要途径。

在业内人士看来，在众多因素加持之下的保险金信托，有望被视为高净值客户下一个“标配”，市场发展潜力可期。

来源：上海信托圈

点击阅读服务信托 系列 文章

1、聚焦数字赋能 恒天互联助力家族（家庭）信托高效高质发展

2、恒天互联预付类资金服务信托解决方案 助力信托公司数字化转型

3、信托账户（钱包）价值凸显 恒天互联助力信托三分类改革落地

4、科技赋能 恒天互联助力信托公司向服务型信托转型

家族（家庭）信托

预付类资金信托

信托网

信而托（原名信托网)（www.trust-one.com）始创于2000年12月，是国内领先的信托资讯和数据服务平台，通过专业的资讯分析、数据统计、专家观点、信托公司评价报告、课题研讨等服务体系，为行业及高净值人士提供“资讯+数据+专业+服务”四位一体的综合服务。“与行业共同健康发展”是公司发展的驱动力，紧贴行业发展趋势，紧随政策监管导向，实践“让财管管理变得简单”的理念。

恒天互联

恒天互联(厦门)信息科技有限公司， 国家级高新技术企业 ，成立于2017年4月，是一家专业从事金融科技产品设计、产品创新、系统开发维护及相关运营服务的信息科技公司。

公司依托对信托行业的深刻理解，以数智中台为支撑，以信托账户为核心，以客户旅程、项目周期为理念，为家族（家庭）信托、预付类资金信托、信托钱包等多种服务信托业务场景提供综合性服务解决方案。查看